搭建一套量化交易系统涉及多个模块和组件的协同工作，包括数据采集、量化 策略、可视化模块、数据处理、回测评估、自动交易等等，本文重点介绍10种经典量化策略。 量化交易策略是利用数学、统计和计算机技术，从历史数据中挖掘规律并自动执行的交易方法。以下是常见的量化策略分类及示例： 1. 趋势跟踪策略（Trend Following） 核心逻辑：跟…

量化投资策略是利用量化的方法，进行金融市场的分析、判断和交易的策略、算法的总称。著名的量化投资策略有以下10种（注：策略源码模板不能直接用于实盘交易，仅供探讨交流） 01、海龟交易策略 海龟交易策略是一套非常完整的趋势跟随型的自动化交易策略。这个复杂的策略在入场条件、仓位控制、资金管理、止损止盈等各个环节，都进行了详细的设计，这基本上可以作为复杂交…

摘要 全天候投资组合（All Weather Portfolio）是由桥水基金创始人雷·达利奥（Ray Dalio）提出的一种投资策略，旨在通过风险平价（risk parity）原则，在不同经济环境下实现稳定的回报。本报告分析其理论基础、资产配置设计、历史绩效及优缺点，结合截至2025年3月24日的最新市场数据和学术研究，探讨其在现代投资组合管理中…

年初媒体报道，桥水中国基金(Bridgewater China)以35%的年度收益率，跻身2024年度全球对冲基金Top10，打破多年来外资私募在天朝"水土不服"的魔咒。 这亮眼的业绩表现和蹭蹭上升的管理规模，引来了众人的瞩目，不少身边的朋友和群里的伙伴也热烈讨论起桥水基金的顶流策略——全天候策略(All Weather Strategy)，我也写…

18世纪经济学家理查德·坎蒂隆提出的理论，指新增货币注入经济时，因初始分配路径不同而产生的非均衡影响。货币增量通过特定群体（如银行、政府）进入市场后，并非均匀扩散，导致早期接收者财富提升并推升关联资产价格，而后期接收者因物价上涨承担实际购买力损失，引发财富再分配。 1.货币非中性：货币扩张引发结构性价格变动，打破"所有商品价格同步上涨"的假设； 2…

题记 奥派的先驱坎蒂隆一步步展示了通货膨胀的根源和影响，并指出通胀最大的真相，就是对财富进行再分配：每一次通胀都是损人利己，最先拿到新钱的人获益，而较晚收到新钱的人被迫承担损失。通胀还会加剧贫富分化，因为富人通常有很多资产，他们可以拿这些资产去获取新增的信贷，也就是新钱。穷人拥有很少的资产，因此欠缺这样的机会，他们离新钱比较远。 中文当中的通货膨胀…

坎蒂隆效应：货币从哪里来，比增发了多少更重要 当今世界，无论是美联储的量化宽松、各国央行的刺激政策，还是比特币世界对“法币超发”的讨论，都绕不开一个关键经济学概念——坎蒂隆效应（Cantillon Effect）。它告诉我们：货币并非均匀地流向社会，不同人因货币进入系统的顺序不同，而受益程度不同。 本文将从原理、例子到现实影响进行系统性讲解，让你彻…

作者：BitpushNews 加密资产的“狂野西部”时代，正式落幕？ 2026 年 3 月 17 日，美国证券交易委员会（SEC）与商品期货交易委员会（CFTC）联合发布了编号为 33-11412的解释性文件，长达68页的监管框架正式宣告：美国加密监管告别长达十年的“以执法代监管”时代，进入由“Project Crypto”驱动的清晰化、和谐化新纪…

念奴娇·金融危史叹数百年里，看金融狂浪，几番崩裂。郁金香开迷醉眼，美股崩盘声咽。次贷惊魂，亚洲潮退，处处凄凉色。循环如戏，总因贪念痴绝。细究人性迷局，制度疏漏，经济结构缺。明斯基言危不稳，金氏剖丝抽茧。虽有局限，鉴古知今，警世灯长烨。且将书读，莫教重蹈覆辙。 -《金融危机史》读书有感 一、导读在金融市场的跌宕起伏中，“疯狂”的投机热潮、“惊恐”的抛…

查尔斯P金德尔伯格教授所著的《疯狂、惊恐和崩溃》首次出版年代是1978年，至2000年，出了四版，每一版都补充了新的见容。2000年之后，罗伯特Z阿利伯传承并不断更新该书的内容，至2017年，出了第七版。我看的是第七版。 这本书的研究起点为1636——1637年发生于荷兰的“郁金香泡沫”，止于2008年始于美国、英国、爱尔兰、西班牙和冰岛的次贷危机…